A ÂNIMA HOLDING S.A. (“Ânima Educação”), em atendimento ao disposto na Lei no 6.404/76 e Resolução CVM Nº 44/2021, conforme alteradas, e Regulamento do Novo Mercado, vem informar aos seus acionistas e ao mercado em geral que sua subsidiária integral Rede Educacional do Brasil Ltda. (“Rede”) assinou nesta data (“Assinatura”) Contrato de Compra e Venda de Quotas e Outras Avenças (“Contrato”), por meio do qual foi celebrado negócio jurídico (“Transação”) junto ao Camp Nou Fundo de Investimentos em Participações Multiestratégia (“Camp Nou”) que resultará na aquisição da totalidade das cotas da Faculdades Metropolitanas Unidas Educacionais Ltda. (“FMU”), em recuperação judicial.
Sobre a FMU
Com mais de 50 anos de história, a FMU é uma das instituições de ensino superior mais reconhecidas do Brasil. Localizada em São Paulo, é sinônimo de qualidade acadêmica, tradição e compromisso com a formação de profissionais preparados para os desafios do mercado de trabalho. Desde sua fundação, tem como missão democratizar o acesso ao ensino superior, oferecendo educação de excelência. Com um portfólio completo de cursos de graduação, pós-graduação, técnicos e de extensão, a instituição atende às necessidades de estudantes em diferentes fases da vida e da carreira.
A FMU possui conceito institucional 5 no MEC, a maior nota deste indicador, e hoje conta com 51 mil alunos matriculados nos 6 campi estrategicamente localizados na cidade de São Paulo e mais de 200 unidades acadêmicas de ensino a distância distribuídos nacionalmente. Encerrou o período de 12 meses findo em 31 de março de 2026 com receita líquida de R$ 281,7 milhões, EBITDA ajustado ex-IFRS 16¹ de R$ 52,9 milhões e dívida líquida ajustada (ex-IFRS 16)¹ de R$ 150,3 milhões.
Como destaques apontamos que na graduação, o curso de Direito é um dos que mais aprovam na Ordem dos Advogados do Brasil – OAB² no Estado de São Paulo, o que vai ao encontro do nosso posicionamento de qualidade acadêmica principalmente numa área onde recentemente temos investido na renovação do currículo. Tem também como fortaleza a área da Saúde, que conta com laboratórios de ponta, forte crescimento e grande sinergia com o ecossistema Ânima. Além disso, sua ampla presença e marca reconhecida através das unidades acadêmicas parceiras traz ainda mais robustez à estratégia de crescimento nas modalidades digital e híbridas.
Sobre a Transação
O preço de aquisição de referida participação societária (“Equity Value”) é de R$ 410 milhões, sendo:
(i) uma primeira parcela à vista, a ser paga em dinheiro no Fechamento, de R$ 240 milhões – se o fechamento ocorrer após 31/12/2026 esse valor passará a ser corrigido pelo CDI a partir de 31/12/2026, e
(ii) uma segunda parcela a prazo, a ser paga em 31/12/2029 ou após 3 anos da data de aprovação definitiva pelo Conselho Administrativo de Defesa Econômica (“CADE”), o que ocorrer primeiro (“Data de Vencimento da Parcela a Prazo”), em dinheiro, o maior valor entre:
- o Valor Mínimo, equivalente a R$ 170,0 milhões corrigidos pelo CDI desde a data de Assinatura até a data do efetivo pagamento, e
- o montante resultante da seguinte fórmula: Valor Mínimo + [50% x (Valor de Earn-out – Valor Mínimo)], em que Valor de Earn-out = [40% x EV/EBITDA da Ânima Educação³ x Delta EBITDA da FMU⁴] – Delta Dívida Líquida da FMU⁵.
A chegada da FMU fortalecerá a posição estratégica da rede de instituições que integram o ecossistema Ânima no ensino superior brasileiro, com um portfólio de marcas fortes, tradicionais, adicionando crescimento de receita às suas operações nos segmentos Core e Digital.
Nosso sólido processo de desalavancagem orgânica, que nos levou a um múltiplo dívida líquida ajustada sobre EBITDA ajustado ex-IFRS 16 LTM⁶ em 31 de março de 2026 de 2,39x, e robusta geração de caixa, aliados à retomada do crescimento de nosso segmento Core, fornecem a segurança para seguirmos crescendo, de forma sustentável.
O fechamento da Transação (“Fechamento”) está condicionado à determinadas condições precedentes usuais em operações dessa natureza, dentre as quais a aprovação pelo CADE, cuja análise tem conclusão estimada para o final de 2026.
A Ânima Educação esclarece que, por ter sido realizada pela Rede, a Transação não está sujeita ao regime previsto no artigo 256 da Lei nº 6.404/76.
Será realizado um Webinar para detalhamento da Transação, conforme abaixo:
Terça-feira, 14 de julho de 2026
18h30 (horário de Brasília)
17h30 (horário de NY)
Webinar em português, pela plataforma Zoom,
com áudio simultâneo de tradução para o inglês
Para acessar o Webinar, clique aqui.
Acesse a apresentação aqui.
Ânima Educação segue à disposição para esclarecimento de dúvidas e sugestões através do Departamento de Relações com Investidores: ri@animaeducacao.com.br.
São Paulo, 14 de julho de 2026.
Átila Simões da Cunha Paula Maria Harraca
Diretor Financeiro e de Relações com Investidores Diretora Presidente
1 As explicações do EBITDA ajustado ex-IFRS 16 e da Dívida líquida ajustada (ex-IFRS 16) estão disponíveis em nosso Formulário de Referência, item 2.5 “Mensurações não contábeis”.
2 Ordem dos Advogados do Brasil – OAB é uma entidade autônoma federativa responsável por representar, defender, fiscalizar e disciplinar os advogados em todo o país.
3 EV/EBITDA da Ânima corresponde ao múltiplo EV/EBITDA implícito da Ânima, sendo (i) o Enterprise Value (EV) calculado com base na média ponderada por volume das cotações das ações ordinárias de emissão da Ânima na B3 S.A. – Brasil, Bolsa, Balcão durante os 90 (noventa) dias imediatamente anteriores à Data de Vencimento da Parcela a Prazo, e (ii) o EBITDA considera o EBITDA aj. ex-IFRS 16 dos últimos 12 meses constante das demonstrações financeiras consolidadas mais recentes na Data do Vencimento da Parcela a Prazo.
4 Delta EBITDA da FMU corresponde à diferença, se positiva, entre: (i) o EBITDA aj. ex-IFRS 16 FMU, apurado com base nas suas demonstrações financeiras, relativo aos 12 meses imediatamente anteriores à Data de Vencimento da Parcela a Prazo, e (ii) R$ 70 milhões.
5 Delta Dívida líquida da FMU corresponde à diferença, positiva ou negativa, de sua Dívida liquida ajustada entre a Data do Fechamento e a Data de Vencimento da Parcela a Prazo.
6 LTM = last twelve months ou últimos 12 meses.
